Non c'è dubbio che la DRAM sarà esaurita nel 2027. Il produttore originale dello storage ha improvvisamente emesso un "avviso amichevole"

Riassunto:

Secondo i rapporti di Digitimes,

Recentemente, l'industria ha ricevuto "avvisi amichevoli" dai produttori di memorie upstream, che comunicano chiaramente che le spedizioni saranno significativamente ridotte nel 2027. Il divario tra domanda e offerta di DRAM è molto ampio e anche la capacità di produzione dei produttori originali dal 2027 al 2028 è quasi stata prenotata.

Chen Qingwen, direttore generale di Team Group, ha affermato che la carenza veramente grave potrebbe verificarsi nella prima metà del 2027. Per allora, sarà disponibile pochissima fornitura esterna e Team Group sarà in grado di selezionare solo i clienti per la fornitura.

È preoccupato che la selezione dei clienti da parte dei produttori di chip di memoria possa influire sulle entrate successive.

Chen Qingwen ha sottolineato che

la domanda di DRAM è attualmente più stabile della memoria flash NAND e il divario è molto evidente ed enorme.

Il prodotto principale di Team Group è la DRAM, che rappresenta circa il 75%-80%. La strategia operativa del prossimo anno si concentrerà sull'inventario di sicurezza e sullo screening dei clienti.

Questo giudizio è coerente con gli avvertimenti di molte istituzioni. I rapporti pubblici mostrano che la capacità di produzione di DRAM e HBM di Samsung, Micron e SK Hynix per il 2027 è stata completamente assegnata, coprendo i principali clienti e gli acquirenti di piccole e medie dimensioni con accordi a lungo termine. Si prevede che la quota DRAM che i produttori di telefoni cellulari e PC potranno ottenere nel 2027 sarà notevolmente ridotta rispetto al 2026.

Uno studio pubblicato da Goldman Sachs nel giugno 2026 prevedeva che il divario globale tra domanda e offerta di DRAM dal 2026 al 2028 sarà del 5,0%, 5,9% e 3,9%. Numerosi media hanno riassunto le notizie sulla catena di fornitura e hanno sottolineato che la maggior parte dei clienti ha ricevuto solo dal 60% al 70% delle richieste iniziali per le spedizioni finali e nessuna delle tre fabbriche originali aveva in programma di aggiungere nuove linee di produzione.

Il presidente del gruppo SK Cui Taiyuan ha recentemente affermato che nel 2027 si affronterà il più grave squilibrio tra domanda e offerta della storia. L’impennata delle spese in conto capitale per l’intelligenza artificiale sta spingendo il mercato dello storage in un ciclo di carenza strutturale senza precedenti.

Per i produttori di terminali a valle, l'"avviso amichevole" da parte del produttore originale significa che la fornitura di DRAM disponibile il prossimo anno sarà significativamente ridotta e la pressione sui costi verrà ulteriormente trasmessa ai produttori di terminali a valle.

I produttori di piccole e medie dimensioni potrebbero non riuscire nemmeno a trovare la porta per richiedere le forniture.

O costretti ad accettare prezzi di acquisto più alti o ad adattare la configurazione del prodotto per far fronte alla scarsità dell'offerta.