Riassunto:
Nvidia sta pianificando di espandere ulteriormente il proprio business del software, sperando di ottenere entrate ricorrenti più stabili attraverso la concessione di licenze software aziendali oltre alla vendita di chip di intelligenza artificiale. Il CEO di Nvidia Jen-Hsun Huang ha recentemente parlato di questa strategia in un evento GTC a Berlino, in Germania, e ha affermato che il software fornito per eseguire agenti di intelligenza artificiale può adottare un modello di licenza che addebita i costi in base al numero di GPU. Il prezzo è, ad esempio, di circa 2.000 dollari per GPU all'anno. Questa cifra ha attirato l'attenzione del settore sulla potenziale portata del business del software di Nvidia, ma non può ancora essere considerata uno standard di tariffazione unificato ufficialmente annunciato.
È stato riferito che Huang Renxun ha parlato del business delle licenze software in una sessione di domande e risposte correlata il 22 ottobre 2026. Ha affermato che le licenze software diventeranno sempre più una parte importante delle attività di Nvidia, in particolare fornendo il software, gli strumenti di gestione e le capacità di supporto necessarie per eseguire agenti di intelligenza artificiale per i dispositivi informatici nelle fabbriche di intelligenza artificiale.
Il cosiddetto agente di intelligenza artificiale si riferisce a un sistema di intelligenza artificiale in grado di eseguire compiti in più fasi in base agli obiettivi e richiamare strumenti, accedere a dati o eseguire programmi nell'ambito dell'autorizzazione. Rispetto ai chatbot tradizionali, tali sistemi richiedono solitamente ambienti operativi, controlli di sicurezza e meccanismi di monitoraggio continuo più complessi. Se le aziende desiderano implementare agenti di intelligenza artificiale su larga scala nei data center, non devono solo acquistare GPU, ma devono anche risolvere problemi come l’implementazione del software, la gestione delle autorizzazioni, il monitoraggio delle operazioni e il mantenimento della sicurezza.
NVIDIA sta cercando di integrare queste funzionalità in una soluzione infrastrutturale di livello aziendale più completa. Secondo il prezzo di esempio proposto da Huang Renxun, se 5 milioni di GPU adottassero una licenza software di 2.000 dollari all’anno, potrebbero teoricamente generare 10 miliardi di dollari di entrate annuali; se questa scala verrà mantenuta per cinque anni consecutivi, le entrate cumulative raggiungeranno i 50 miliardi di dollari. Tuttavia, questo è solo uno scenario calcolato sulla base di ipotesi e non è una previsione delle entrate pubblicata da Nvidia. Al momento, la società non ha rivelato il numero effettivo di GPU applicabili, né confermato quali prodotti coprirà questo prezzo, quando verrà implementato e le condizioni contrattuali specifiche.
Vale la pena notare che Nvidia ha già un'attività matura di abbonamento a software aziendale. La sua piattaforma NVIDIA AI Enterprise è destinata ai data center aziendali e fornisce i componenti software necessari per lo sviluppo, l'implementazione e la gestione dell'intelligenza artificiale. Il prezzo della licenza annunciato da Nvidia mostra che una quota di abbonamento di un anno per la piattaforma è di 4.500 dollari per GPU, inclusi i servizi di supporto corrispondenti; il prezzo di un abbonamento quinquennale è di 18.000 dollari per GPU.
Pertanto, i 2.000 dollari all'anno menzionati da Huang Renxun non possono essere intesi semplicemente come una riduzione del prezzo per il software aziendale esistente di Nvidia. Poiché non è chiaro se la portata del software, la durata della licenza e il contenuto del servizio corrispondano ai due prezzi, al momento non è possibile confrontare direttamente i costi effettivi. I nuovi prezzi potrebbero riguardare diverse combinazioni di software o specifici ambienti operativi di agenti di intelligenza artificiale, e la situazione specifica deve essere ulteriormente spiegata da Nvidia.
Il motivo per cui il business del software è apprezzato da NVIDIA è legato al suo desiderio di ridurre la dipendenza da una singola vendita di hardware. Le vendite di GPU sono solitamente strettamente correlate ai cicli di costruzione dei data center, ai piani di acquisto dei clienti e alle capacità di fornitura di chip, mentre gli abbonamenti al software possono generare entrate ricorrenti mentre i clienti continuano a utilizzare i prodotti correlati. Se Nvidia riesce a far sì che le aziende facciano affidamento sulla propria piattaforma software per eseguire e gestire i carichi di lavoro AI a lungo termine, avrà l’opportunità di generare entrate continue dalle GPU implementate, piuttosto che riconoscere semplicemente un ricavo di vendita una tantum quando viene venduto un nuovo chip.
Questa strategia è anche legata al recente progresso di NVIDIA nell'architettura di sicurezza degli agenti di intelligenza artificiale. Il 21 ottobre 2026, NVIDIA ha annunciato l'architettura di riferimento OpenShell, con l'obiettivo di fornire un ambiente di sicurezza più completo affinché le aziende possano eseguire agenti di intelligenza artificiale. La soluzione integra l'infrastruttura informatica Vera Rubin di NVIDIA, la CPU Vera e il processore dati BlueField-4 e introduce un meccanismo di monitoraggio chiamato NVIDIA Sentry.
OpenShell fornisce un ambiente in esecuzione per isolare gli agenti di intelligenza artificiale, che può limitare gli strumenti, i dati e le risorse di sistema a cui gli agenti possono accedere. NVIDIA Sentry è responsabile del monitoraggio indipendente dell'attività dell'agente e dell'adozione di misure di quarantena se un agente tenta di oltrepassare i limiti di autorizzazione stabiliti. L’idea progettuale è quella di collocare alcuni controlli di sicurezza nell’infrastruttura sottostante, piuttosto che fare affidamento interamente sul meccanismo di sicurezza del modello di intelligenza artificiale stesso.
Ciò è particolarmente importante per le aziende che implementano agenti di intelligenza artificiale. Gli agenti possono essere autorizzati a leggere file interni, accedere ai sistemi aziendali e persino eseguire azioni con conseguenze reali. Se le autorizzazioni non sono configurate correttamente o gli agenti vengono indotti da input dannosi, possono verificarsi perdite di dati, operazioni non autorizzate o altri rischi per la sicurezza. NVIDIA spera di fornire alle aziende soluzioni di distribuzione più gestibili attraverso l'isolamento dell'ambiente operativo, restrizioni sui permessi e monitoraggio indipendente.
Attualmente anche altre società hanno iniziato a collaborare attorno a questa struttura. Anthropic sta integrando l'hardware OpenShell e BlueField con Claude Managed Agents per fornire ulteriore isolamento operativo e funzionalità di controllo degli accessi per gli agenti aziendali. Salesforce ha sviluppato Slack Admin Bridge per OpenShell, che consente agli amministratori di esaminare le richieste di accesso degli agenti, approvare o negare le autorizzazioni e monitorare le attività correlate direttamente in Slack.
Queste collaborazioni mostrano che la competizione per gli agenti di intelligenza artificiale si sta gradualmente espandendo dalle prestazioni del modello all'ambiente operativo, alla gestione della sicurezza e ai servizi aziendali. Man mano che gli agenti iniziano ad assumere compiti più complessi, le aziende non solo devono valutare se il modello può completare l’attività, ma devono anche garantire che rispetti i limiti delle autorizzazioni durante l’esecuzione e possa essere continuamente monitorato e gestito. Nvidia spera di integrare GPU, apparecchiature di rete, piattaforme software e meccanismi di sicurezza in una soluzione completa, aumentando così la dipendenza dei clienti dal suo ecosistema tecnologico.
Huang Renxun ha già sottolineato più volte che Nvidia non dovrebbe essere considerata solo un produttore di chip. L'attività dell'azienda si è estesa alle apparecchiature di rete, ai sistemi completi di macchine, al software aziendale, nonché ai settori medico e sanitario, automobilistico, delle comunicazioni e delle scienze della vita. Fornendo un sistema tecnologico completo, dall'hardware informatico alla gestione del software, Nvidia spera di ottenere entrate da molteplici aspetti dell'infrastruttura di intelligenza artificiale.
Tuttavia, la possibilità che il modello di licenza software possa diventare una nuova importante fonte di entrate per NVIDIA dipende ancora dall'accettazione da parte dei clienti aziendali. Alcuni clienti potrebbero essere disposti a pagare tariffe correnti per operazioni stabili, sicurezza e supporto tecnico; altri possono scegliere software open source, sviluppare propri strumenti di gestione o soddisfare le proprie esigenze attraverso soluzioni fornite da altri fornitori. L'addebito in base al numero di GPU significa anche che con l'espansione della portata dell'implementazione aziendale, i costi del software potrebbero aumentare contemporaneamente, quindi i clienti presteranno maggiore attenzione all'ambito della licenza, alla durata del contratto e all'eventuale ripetizione dei pagamenti.
Al momento, NVIDIA non ha annunciato ufficialmente i termini completi di questo piano di licenza, che costa circa 2.000 dollari USA per GPU all'anno, né ha fornito una data di implementazione specifica. In questa fase, questa cifra è più adatta come esempio del prezzo proposto da Huang Renxun quando ha elaborato la strategia commerciale del software, piuttosto che come un'offerta commerciale pienamente efficace.
Nel lungo termine, Nvidia sta cercando di stabilire una nuova struttura dei ricavi: le vendite di hardware aiutano i clienti a costruire infrastrutture di intelligenza artificiale, le licenze software continuano a generare entrate dopo che l'infrastruttura è stata messa in uso e gli strumenti di sicurezza e di gestione aumentano ulteriormente la volontà delle aziende di utilizzare la sua piattaforma a lungo termine. Se questo modello avrà successo, la crescita futura di Nvidia non dipenderà più interamente dal numero di GPU che potrà vendere ogni anno, ma dipenderà sempre più da quanto i clienti saranno disposti a pagare per il software e i servizi eseguiti su tali GPU.
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